グローバルファンドとは

グローバル・ファンドとは、世界の市場を対象とした投資を行なう投資信託＝ファンドのことです。グローバル・ファンドの中でも、世界中の株式市場を投資対象とするファンドはグローバル・エクイティ・ファンドと呼ばれ、世界中の債券市場を投資対象とするファンドはグローバル・ボンド・ファンドと呼ばれます。

グローバル・ファンドの運用にあたっては、世界中の金融・経済・政治状況を常に見続け、その時々の世界各国の経済情勢等を加味した上で、投資配分を臨機応変に変更していく。例えばアメリカの市場がこれから好調になると判断すれば、全投資資産の中でのアメリカの市場向けの運用の割合を引き上げます。

世界経済をマクロで見た場合、米国の景気動向は最も影響を与える要因の一つではありますが、例えアメリカの市場が低調になっても、世界経済の中では比較的米国の影響を受けないで、独自に好調を維持しているマーケットが発生するかもしれません。こうした市場を見つけ出して、そこへの運用ウエイトを高くすることで、グローバル・ファンドの運用成績は向上させることが可能です。